توضیحات
Written by Brian Johnson, a professional investment manager with many years of trading and teaching experience, Option Strategy Risk/Return Ratios introduces a revolutionary new framework for evaluating, comparing, adjusting, and optimizing option income strategies. Drawing on his extensive background in option-pricing and on decades of experience in investment management and trading, Brian Johnson developed these tools specifically to manage option income strategies.
Unlike crude rules-of-thumb, these revolutionary new tools can be applied to any option income strategy, on any underlying security, in any market environment. Risk and return are timeless concepts in finance and trading, but this is the first time both concepts have been integrated successfully into a consistent approach for managing option income strategies.
Option Strategy Risk/Return Ratios is written in a clear, easy-to-understand fashion and explains how to apply risk/return ratios to condors, butterflies, calendars, double diagonals, and even hybrid income strategies.
Created especially for investors who have some familiarity with options, this practical guide begins with an examination of option income strategies and is followed by a review of the option Greeks, the building blocks of option risk management. Next, a critique of common adjustment triggers lays the foundation for a detailed explanation of these exciting new tools: option strategy risk/return ratios.
Each option income strategy is explained, evaluated, and ranked using these new tools with complete descriptions and graphical examples. The book includes over sixty separate graphs and tables to illustrate how risk/return ratios behave using specific strategy examples in actual market conditions.
The risk/return ratios are then used to introduce a new hybrid strategy that combines the best characteristics of the other income strategies. Finally, the last chapter examines practical considerations and prospective applications of these innovative new tools.
Not only are the formulas provided for every calculation, but each risk/return ratio is explained intuitively and depicted graphically. For traders who are not mathematically inclined, Option Strategy Risk/Return Ratios also includes a link to an Excel spreadsheet with macros designed to calculate all of the risk/return ratios introduced in the book.
About the Author:
Brian Johnson designed, programmed, and implemented the first return sensitivity based parametric framework actively used to control risk in fixed income portfolios. He further extended the capabilities of this approach by designing and programming an integrated series of option valuation, prepayment, and optimization models.
Based on this technology, Mr. Johnson founded Lincoln Capital Managements fixed income index business, where he ultimately managed over $13 billion in assets for some of the largest and most sophisticated institutional clients in the U.S. and around the globe.
He later served as the President of a financial consulting and software development firm, designing artificial intelligence-based forecasting and risk management systems for institutional investment managers.
Mr. Johnson is now a full-time proprietary trader in options, futures, stocks, and ETFs primarily using algorithmic trading strategies. In addition to his professional investment experience, he also designed and taught courses in financial derivatives for both MBA and undergraduate business programs.
He has written articles for the Financial Analysts Journal, Active Trader, and Seeking Alpha and he regularly shares his trading insights and research ideas as the editor of www.TraderEdge.Net.
Mr. Johnson holds a B.S. degree in finance with high honors from the University of Illinois at Urbana-Champaign and an MBA degree with a specialization in Finance from the University of Chicago Booth School of Business.
————————————————————–
ترجمه ماشینی :
نوشته شده توسط برایان جانسون ، یک مدیر سرمایه گذاری حرفه ای با سالها تجربه تجارت و تدریس ، ریسک استراتژی گزینه/نسبت بازگشت ، یک چارچوب جدید انقلابی برای ارزیابی ، مقایسه ، تنظیم و بهینه سازی استراتژی های درآمد گزینه را معرفی می کند. برایان جانسون با استفاده از پیشینه گسترده خود در قیمت گذاری گزینه و دهه ها تجربه در مدیریت سرمایه گذاری و تجارت ، این ابزارها را به طور خاص برای مدیریت استراتژی های درآمد گزینه توسعه داد.
برخلاف قوانین ناچیز از انگشت شست ، این ابزارهای جدید انقلابی می توانند برای هر استراتژی درآمدی گزینه ، بر هر امنیت اساسی ، در هر محیط بازار اعمال شوند. ریسک و بازده مفاهیم بی انتها در امور مالی و تجارت هستند ، اما این اولین بار است که هر دو مفهوم با موفقیت در یک رویکرد مداوم برای مدیریت استراتژی های درآمد گزینه ادغام شده اند.
گزینه های ریسک/بازگشت استراتژی گزینه به صورت واضح و قابل فهم نوشته شده است و توضیح می دهد که چگونه می توان نسبت های ریسک/بازگشت را به کاندورها ، پروانه ها ، تقویم ها ، مورب های مضاعف و حتی استراتژی های درآمد ترکیبی اعمال کرد.
به ویژه برای سرمایه گذاران که با گزینه ها آشنایی دارند ، این راهنمای عملی با بررسی استراتژی های درآمد گزینه آغاز می شود و با بررسی یونانیان گزینه ، بلوک های ساختمانی مدیریت ریسک گزینه دنبال می شود. در مرحله بعد ، نقد سازه های تنظیم مشترک ، پایه و اساس توضیحات دقیق این ابزارهای جدید هیجان انگیز را ایجاد می کند: نسبت های ریسک/بازگشت استراتژی گزینه.
هر استراتژی درآمد گزینه با استفاده از این ابزارهای جدید با توضیحات کامل و نمونه های گرافیکی ، با استفاده از این ابزارهای جدید توضیح داده شده ، ارزیابی و رتبه بندی می شود. این کتاب شامل بیش از شصت نمودار و جداول جداگانه برای نشان دادن نحوه رفتار نسبت ریسک/بازگشت با استفاده از نمونه های استراتژی خاص در شرایط واقعی بازار است.
از نسبت های ریسک /بازگشت برای معرفی یک استراتژی ترکیبی جدید استفاده می شود که بهترین ویژگی های استراتژی های درآمد دیگر را ترکیب می کند. سرانجام ، در فصل گذشته ملاحظات عملی و برنامه های آینده نگر این ابزارهای جدید نوآورانه بررسی شده است.
فرمول های نه تنها برای هر محاسبه ارائه می شود ، بلکه هر نسبت ریسک /بازگشت به صورت شهودی توضیح داده می شود و به صورت گرافیکی به تصویر کشیده می شود. برای معامله گران که از نظر ریاضی تمایل ندارند ، نسبت ریسک/بازگشت استراتژی گزینه نیز شامل پیوندی به صفحه گسترده اکسل با ماکروها است که برای محاسبه تمام نسبت های ریسک/بازگشت معرفی شده در کتاب طراحی شده است.
درباره نویسنده:
برایان جانسون اولین چارچوب پارامتری مبتنی بر حساسیت بازده را که به طور فعال برای کنترل ریسک در اوراق بهادار با درآمد ثابت استفاده می شود ، طراحی ، برنامه ریزی و پیاده سازی کرد. وی همچنین با طراحی و برنامه نویسی یک سری یکپارچه از ارزیابی گزینه ، پیش پرداخت و بهینه سازی ، قابلیت های این رویکرد را گسترش داد.
بر اساس این فناوری ، آقای جانسون مدیریت سرمایه ثابت Lincoln Capital Managements را تأسیس کرد ، جایی که وی در نهایت بیش از 13 میلیارد دلار دارایی را برای برخی از بزرگترین و پیشرفته ترین مشتری های نهادی در ایالات متحده و سراسر جهان مدیریت کرد.
وی بعداً به عنوان رئیس یک شرکت مشاوره مالی و توسعه نرم افزار ، با طراحی سیستم های پیش بینی مبتنی بر هوش مصنوعی و مدیریت ریسک برای مدیران سرمایه گذاری نهادی فع
tag : دانلود کتاب گزینه های ریسک / بازگشت استراتژی گزینه: یک رویکرد جدید انقلابی برای بهینه سازی ، تنظیم و تجارت هر استراتژی درآمد گزینه , Download گزینه های ریسک / بازگشت استراتژی گزینه: یک رویکرد جدید انقلابی برای بهینه سازی ، تنظیم و تجارت هر استراتژی درآمد گزینه , دانلود گزینه های ریسک / بازگشت استراتژی گزینه: یک رویکرد جدید انقلابی برای بهینه سازی ، تنظیم و تجارت هر استراتژی درآمد گزینه , Download Option Strategy Risk / Return Ratios: A Revolutionary New Approach to Optimizing, Adjusting, and Trading Any Option Income Strategy Book , گزینه های ریسک / بازگشت استراتژی گزینه: یک رویکرد جدید انقلابی برای بهینه سازی ، تنظیم و تجارت هر استراتژی درآمد گزینه دانلود , buy گزینه های ریسک / بازگشت استراتژی گزینه: یک رویکرد جدید انقلابی برای بهینه سازی ، تنظیم و تجارت هر استراتژی درآمد گزینه , خرید کتاب گزینه های ریسک / بازگشت استراتژی گزینه: یک رویکرد جدید انقلابی برای بهینه سازی ، تنظیم و تجارت هر استراتژی درآمد گزینه , دانلود کتاب Option Strategy Risk / Return Ratios: A Revolutionary New Approach to Optimizing, Adjusting, and Trading Any Option Income Strategy , کتاب Option Strategy Risk / Return Ratios: A Revolutionary New Approach to Optimizing, Adjusting, and Trading Any Option Income Strategy , دانلود Option Strategy Risk / Return Ratios: A Revolutionary New Approach to Optimizing, Adjusting, and Trading Any Option Income Strategy , خرید Option Strategy Risk / Return Ratios: A Revolutionary New Approach to Optimizing, Adjusting, and Trading Any Option Income Strategy , خرید کتاب Option Strategy Risk / Return Ratios: A Revolutionary New Approach to Optimizing, Adjusting, and Trading Any Option Income Strategy ,
نقد و بررسیها
هنوز بررسیای ثبت نشده است.